Jak založit investiční klub (a další alternativy)
Přínosy investičního klubu
Existuje několik důvodů, proč byste chtěli založit investiční klub. Tím největším je komunita a vzdělávání. V investičním klubu spolupracujete s ostatními na identifikaci investičních nápadů a pravděpodobně se něco naučíte.
Různé kluby mají různá pravidla, ale společným tématem je, že každý člen identifikuje investice a poté sdílí své myšlenky se skupinou ke kritice.
Dalším důvodem, proč lidé (dříve) zakládali investiční kluby, bylo ušetření nákladů, jako jsou provize. Řekněme, že jste měli v klubu 20 členů. Kdybyste chtěli nakoupit dané akcie individuálně, mohlo by to každého člena snadno stát 10 USD na provizích. Každý obchod by tedy dohromady stál 200 dolarů. Pokud byste však sdružili své peníze jako klub a uzavřeli jeden obchod, stálo by to jen 10 dolarů – ušetřili byste tak 190 dolarů za každý obchod. To je velký problém – protože náklady jsou jedním z největších důvodů nedostatečné výkonnosti investic.
Najděte a zorganizujte potenciální členy
První věc, kterou musíte udělat, je najít a zorganizovat potenciální členy. To je nejtěžší krok, protože předpokladem investičního klubu je, že musíte přispívat penězi a časem do banku, který je společný pro skupinu lidí.
Nejdůležitější věcí, kterou chcete najít, jsou lidé, kteří budou ochotni přispět k úspěchu klubu, a ne darmožrouti. Podle všeho, co jsem četl, je ideální velikost skupiny 5-20 lidí.
Pamatujte, že pokud budete mít příliš málo členů, abyste získali dostatečný kapitál, budete muset všichni přispět více penězi. Pokud budete mít příliš mnoho členů, může být velmi obtížné řídit a efektivně vést schůzi. Nebo, což je ještě horší, se nedohodnete a budete mít velmi roztříštěné portfolio.
Některé kluby mají dokonce iniciační poplatek, který je mnohem vyšší než měsíční příspěvek, řekněme 1 000 USD na začátek a pak 50 USD měsíčně. Důvodem je získat pouze členy, kteří jsou odhodláni pomáhat, a tím, že máte vysoký vstupní poplatek, vyřadíte potenciální povaleče.
Jakmile identifikujete potenciální členy, položte si následující otázky:
- Důvěřujete jim své peníze?
- Důvěřujete jim, že budou platit včas?
- Provádějí vlastní výzkum?
- Přispívají do rozhovorů?
- Je neorganizovaný a nevede si záznamy?
- Má problém zmáčknout spoušť – ať už při nákupu nebo prodeji?
Ačkoli žádný z těchto jednotlivců nemusí být důvodem k uzavření smlouvy, měli byste se zeptat sami sebe a potvrdit si to.
Nastavení organizační struktury
Jakmile najdete několik potenciálních členů, musíte nastavit organizační strukturu svého investičního klubu. Čím menší klub, tím neformálnější může být jeho struktura. Nezáleží však na tom, kolik máte členů nebo jak málo jich máte, pokud jde o nakládání s penězi, je vždy nejlepší mít předem stanovenou strukturu.
Pro základy byste se měli dohodnout na následujícím:
- Ředitelé klubu: Předseda, místopředseda, pokladník, zástupce pokladníka a tajemník. Ještě jednou připomínám, že vzhledem k tomu, že se jedná o peníze, je vždy dobré, aby se o ně starali dva lidé. Spolu s pozicemi rozhodněte i o způsobu jejich volby a délce jejich setrvání ve funkci. V mnoha klubech je funkční období jeden rok, ale v některých i déle. Také se rozhodněte, co která osoba dělá. Kdo vlastně umístí fyzický obchod? Kdo řídí vzdělávací aspekt? Kdo se stará o daně? To všechno jsou logistické věci, které je důležité zvážit hned na začátku.
- Čas a místo: Rozhodněte se, kdy a kde se sejdeme. Čím menší je klub, tím snazší je scházet se doma. Mnoho klubů se schází každý měsíc, některé častěji, jiné méně často. Například jeden z nejznámějších investičních klubů, Beardstown Ladies, se schází a investuje každý měsíc.
- Pravidla klubu: Kluby se scházejí každý měsíc: Měli byste také stanovit základní pravidla klubu. Například byste měli mít částečně definovaná pravidla pro nákup a prodej, jak řešit výplaty a rozdělení, jak vyplatit člena, pokud ukončí členství, jak přidat člena, který se chce připojit, jak ukončit klub. Pamatujte, že věci se stávají, život se mění. S těmito věcmi musíte počítat už na začátku, aby klub mohl pokračovat v hladkém chodu, až k nim dojde.
- Vedení záznamů: Každý člen bude vždy chtít vědět, jaký je jeho podíl na vlastním kapitálu, proto je důležité, abyste vždy vedli přesnou evidenci. Rozhodněte se, jak to budete dělat a jak to budete sdělovat členům klubu. Nejjednodušší způsob, jak to udělat, je mít tabulku Google Spreadsheet s viditelnými příspěvky všech členů. Tu můžete dokonce sdílet se skupinou.
Nastavení právní struktury
Dále je třeba nastavit právní strukturu vašeho klubu. Existují k tomu dva klíčové důvody:
- Pravděpodobně z malých investičních částek, kterými přispíváte, vyroste velká hromada peněz
- Bez právní struktury si jako klub nemůžete otevřít makléřský účet
Nejběžnější právní strukturou pro investiční klub je osobní společnost. V takovém případě potřebujete společenskou smlouvu a provozní smlouvy. Existuje mnoho levných online možností, které to mohou udělat za vás, například RocketLawyer nebo Nolo, ale možná budete chtít také zvážit, zda si na začátku nezajistit odbornou pomoc při jejím zakládání. Něco málo utratit za právníka, který vypracuje některé dokumenty, může v budoucnu značně usnadnit práci. Podívejte se na našeho úplného průvodce založením společnosti LLC pro investování.
Budete také muset svůj klub zaregistrovat, abyste získali identifikační číslo zaměstnavatele (EIN) od finančního úřadu. To je vlastně nejjednodušší krok, který můžete rychle provést zde: Jak požádat o EIN.
Jakmile máte definovanou právní strukturu, musíte si otevřít účet u makléřské společnosti. Mnoho plnohodnotných makléřských společností nabízí účty pro investiční kluby, ale obvykle si účtují vyšší poplatky za obchodování. Jsem příznivcem společnosti TD Ameritrade, která nabízí účty a pomoc investičním klubům. Bez ohledu na to, kde si účet otevřete, budete muset předložit kopie právních smluv a své EIN.
Závisle na společnosti vám mohou být ochotni pomoci se začátkem investování, nebo dokonce přijít na schůzku vašeho klubu, aby vám poskytli základní informace a vzdělání. Nikdy není na škodu se zeptat, a to ani u diskontních makléřských společností, jako je TD Ameritrade.
Vytvořte si společnou agendu
Teď, když jsou všechny právní struktury vašeho klubu zavedeny, musíte vytvořit společnou agendu pro každé setkání. Právě tady dochází ke kouzlu!
Typicky na každé schůzce chcete prověřit své finanční výsledky a výkonnost. Větší kluby to někdy dělají jen s řediteli a pak rozesílají výkazy členům e-mailem. Obvykle se také přezkoumávají investiční pozice, aby bylo možné identifikovat a řešit špatně fungující investice.
Pokud jste se zabývali právními záležitostmi, každý klub dělá věci jinak, ale máte několik společných účelů:
- Diskuse/rozhodnutí o způsobu investování
- Vzdělávání a/nebo prezentace
- Průzkum a diskuse
Mnoho klubů má „domácí úkoly“ nebo deleguje průzkum, který mají jejich členové provést. Obvykle si klub určí cílové odvětví nebo typ investice a poté deleguje společnosti, které je třeba prozkoumat. Na příštím setkání se klub přeskupí a prodiskutuje svá zjištění.
Po dokončení prezentací a výzkumu se klub musí rozhodnout, jak investovat. Doufejme, že pravidla, která jste stanovili na začátku, tomuto procesu pomohou (tj. 2/3 hlasů nebo něco podobného).
Nakonec nezapomeňte na vzdělávací část. I když to nemusíte dělat na každém setkání, je skvělý nápad, aby přednášející vzdělávali členy na různá témata. Mnoho klubů dokonce zve přednášející, aby se s klubem podělili o příběhy a informace. Je to skvělý způsob, jak to zpestřit (aby to nebyla nuda), a přitom být stále užitečný a vzdělávací.
Zabavte se
Nakonec se musíte bavit! Pokud to neuděláte, mohli by se členové snadno začít nudit. Začíná to výběrem zábavného názvu a možná i zábavných ředitelských titulů.
Měli byste také myslet na jídlo nebo občerstvení pro vaše setkání. Pokud se scházíte u někoho doma, vaří pokaždé? Co třeba scházet se každý týden v restauraci? Ať už se rozhodnete jakkoli, ujistěte se, že své členy nakrmíte!“
Nakonec byste mohli část zisku použít i na zábavné výlety. Slyšel jsem o tom, že některé skupiny si ze svých zisků z investic zavázaly dovolenou – výlety na Havaj nebo do jiných zábavných destinací. Není to sice běžné, ale rozhodně to zpestří a udělá zábavu.
Alternativy k investičním klubům
Dnes technologie umožnily obchodování zdarma. O bezplatných aplikacích pro investování jsme hovořili již dříve. Pokud tedy bylo snížení nákladů jedním z vašich hlavních zájmů při zakládání investičního klubu, můžete se poohlédnout po službě, jako je M1 Finance. M1 Finance vám umožní vytvořit portfolio akcií a podílových fondů bez poplatků. To je pro investiční kluby obrovský přínos.
Nyní můžete mít stále „klub“, který diskutuje o investičních nápadech, ale každý člen může mít svůj vlastní účet a obchodovat na něm zdarma. To vám ušetří náklady na vytvoření společnosti s ručením omezeným a umožní vám to nedělat si starosti s mnoha otázkami dodržování předpisů. Můžete pak jednoduše diskutovat o investicích a každý člen je půjde realizovat sám.
Podívejte se na M1 Finance zde a zjistěte, že by to mohla být skvělá alternativa k investičnímu účtu.
Jaký je váš názor na to, jak založit investiční klub? Je to něco, o čem jste uvažovali?