Rentesatser og hvordan de fungerer
En rentesats er den procentdel af hovedstolen, som långiveren opkræver for at bruge sine penge. Hovedstolen er det beløb, der er udlånt.
Rentesatser påvirker omkostningerne ved lån. Som følge heraf kan de sætte fart på eller bremse økonomien. Federal Reserve styrer rentesatserne for at opnå ideel økonomisk vækst.
Hvad er en rentesats?
En rentesats er enten omkostningerne ved at låne penge eller belønningen for at spare dem op. Den beregnes som en procentdel af det lånte eller opsparede beløb.
Du låner penge af bankerne, når du optager et realkreditlån til din bolig. Andre lån kan bruges til at købe en bil, et apparat eller betale for en uddannelse.
Banker låner penge af dig i form af indskud, og renter er det, de betaler dig for brugen af de indskudte penge. De bruger pengene fra indskud til at finansiere lån.
Banker opkræver en lidt højere rente af låntagere, end de betaler indskydere. Forskellen er deres fortjeneste. Da bankerne konkurrerer med hinanden om både indskydere og låntagere, holder rentesatserne sig inden for et snævert interval.
Sådan fungerer renten
Banken anvender rentesatsen på den samlede ubetalte del af dit lån eller din kreditkortsaldo, og du skal betale mindst renten i hver renteopskrivningsperiode. Hvis ikke, vil din udestående gæld stige, selv om du foretager betalinger.
Og selv om rentesatserne er meget konkurrencedygtige, er de ikke ens. En bank vil opkræve højere renter, hvis den mener, at der er en mindre chance for, at gælden bliver tilbagebetalt. Derfor vil bankerne have en tendens til at tildele en højere rentesats til revolverende lån som f.eks. kreditkort, da disse typer lån er dyrere at administrere. Bankerne opkræver også højere renter til personer, som de anser for at være risikable; jo højere din kreditværdighed er, jo lavere er den rente, du skal betale.
Faste versus variable renter
Banker opkræver faste eller variable renter. Faste renter forbliver de samme i hele lånets løbetid. I første omgang består dine betalinger mest af rentebetalinger. Efterhånden som tiden går, betaler du en højere og højere procentdel af gældens hovedstol. De fleste konventionelle realkreditlån er fastforrentede lån.
Variable renter ændrer sig i takt med den primære rente. Når renten stiger, vil betalingen på dit lån også stige. Med disse lån skal du være opmærksom på prime rate, som. er baseret på fed funds rate. Med begge typer lån kan du som regel til enhver tid foretage en ekstra betaling til hovedstolen, hvilket hjælper dig til at betale gælden hurtigere af.
Hvordan fastsættes rentesatserne?
Rentesatserne bestemmes af enten afkastet af statsobligationer eller af Fed Funds-renten. Federal Reserve fastsætter Federal Funds Rate som benchmark for de kortfristede rentesatser. Fed funds-renten er det beløb, som bankerne opkræver af hinanden for dag-til-dag-lån.
Fed funds-renten påvirker landets pengemængde og dermed økonomiens sundhed.
Treasury note yields bestemmes af efterspørgslen efter amerikanske statsobligationer, som sælges på auktion. Når efterspørgslen er stor, betaler investorerne mere for obligationerne. Som følge heraf er deres afkast lavere. Lave afkast af statsobligationer påvirker renten på langfristede obligationer, f.eks. 15-årige og 30-årige realkreditlån.
Virkningen af høje kontra lave renter
Høje renter gør lån dyrere. Når renten er høj, er der færre mennesker og virksomheder, der har råd til at låne. Det mindsker den mængde kredit, der er til rådighed til at finansiere køb, hvilket bremser forbrugernes efterspørgsel. Samtidig tilskynder det flere mennesker til at spare op, fordi de får mere på deres opsparingsrente. Høje rentesatser reducerer også den kapital, der er til rådighed til at udvide virksomheder, hvilket kvæler udbuddet. Denne reduktion af likviditeten bremser økonomien.
Lavne rentesatser har den modsatte virkning på økonomien. Lave realkreditrenter har samme effekt som lavere boligpriser, idet de stimulerer efterspørgslen efter fast ejendom. Opsparingsrenterne falder. Når opsparerne opdager, at de får mindre rente på deres indskud, kan de beslutte at bruge mere. De kan også placere deres penge i lidt mere risikable, men mere rentable investeringer, hvilket får aktiekurserne til at stige.
Lavne renter gør det mere overkommeligt at låne penge til virksomheder. Det tilskynder til virksomhedsudvidelse og nye arbejdspladser.
Hvis lave rentesatser giver så mange fordele, hvorfor skulle de så ikke holdes lave hele tiden? For det meste foretrækker den amerikanske regering og Federal Reserve lave renter. Men lave renter kan forårsage inflation. Hvis der er for meget likviditet, så overstiger efterspørgslen udbuddet, og priserne stiger; Det er blot en af årsagerne til inflation.
Forståelse af den årlige rente i procent
Den årlige rente i procent (ÅOP) er de samlede omkostninger ved lånet. Den omfatter renter plus andre omkostninger. Den største omkostning er normalt engangsgebyrer, kaldet “point”. Banken beregner dem som et procentpoint af det samlede lån. Den årlige årlige rente omfatter også andre omkostninger som f.eks. mæglergebyrer og afslutningsomkostninger.
Både renten og den årlige rente beskriver låneomkostningerne. Rentesatsen fortæller dig, hvad du betaler hver måned. Den årlige omkostninger i procent fortæller dig de samlede omkostninger i løbet af lånets løbetid.
Brug den årlige omkostninger i procent til at sammenligne de samlede låneomkostninger. Den er især nyttig, når du sammenligner et lån, der kun opkræver en rente, med et lån, der opkræver en lavere rente plus point.
Den årlige omkostninger i procent beregner de samlede omkostninger ved lånet i hele dets løbetid. Husk, at kun få mennesker vil blive i deres hus med dette lån, så du skal også kende break-even-punktet, som fortæller dig, på hvilket tidspunkt omkostningerne ved to forskellige lån er de samme. Den nemme måde at bestemme break-even-punktet på er at dividere omkostningerne til point med det månedlige beløb, der spares i renter.
| $200.000, 30-årigt fastforrentet realkreditlån sammenligning | ||
|---|---|---|
| Interessentsats | 4.5% | 4% |
| Månedlig betaling | $1.013 | $974 |
| Punkter og gebyrer | $0 | $4.000 |
| APR | 4.5% | 4.4% |
| Totale omkostninger | 364.813$ | 350.614$ |
| Kost efter 3 år | 36.468$ | 39.064$ |
I ovenstående eksempel er den månedlige besparelse på 39$. Point koster 4.000 dollars. Break-even-punktet er $4.000 / $39 eller 102 måneder. Det er det samme som 8,5 år. Hvis du vidste, at du ikke ville blive i huset i 8,5 år, ville du være bedre tjent med at tage den højere rente. Du ville betale mindre ved at undgå point.
The Bottom Line
- Rentesatserne påvirker, hvordan du bruger penge. Når renterne er høje, koster banklån mere. Folk og virksomheder låner mindre og sparer mere op. Efterspørgslen falder, og virksomhederne sælger mindre. Økonomien skrumper. Hvis det går for vidt, kan det udvikle sig til en recession.
- Når renterne falder, sker det modsatte. Folk og virksomheder låner mere, sparer mindre op og sætter gang i den økonomiske vækst. Men hvor godt det end lyder, kan lave renter også skabe inflation. For mange penge jagter for få varer.
- Den amerikanske centralbank styrer inflation og recession ved at regulere renteniveauet. Så vær opmærksom på Feds udmeldinger om faldende eller stigende renter. Du kan reducere dine risici, når du træffer finansielle beslutninger som f.eks. at optage et lån, vælge kreditkort og investere i aktier eller obligationer.
- Rentesatserne påvirker dine omkostninger ved at låne penge. Sammenlign altid renter og ÅOP, når du overvejer et låneprodukt.