Konsolidierungsmethode

Konsolidierungsmethode

Was ist die Konsolidierungsmethode?

Die Konsolidierungsmethode ist eine Art der InvestitionsrechnungIn diesem Leitfaden und Überblick über die Investitionsmethoden werden die wichtigsten Methoden erläutert, mit denen Investoren versuchen, auf den Kapitalmärkten Geld zu verdienen und Risiken zu steuern. Eine Investition ist jeder Vermögenswert oder jedes Instrument, das mit der Absicht erworben wird, es zu einem späteren Zeitpunkt zu einem höheren Preis als dem Kaufpreis zu verkaufen (Kapitalgewinne), oder mit der Hoffnung, dass der Vermögenswert direkt Erträge bringt (z. B. Mieteinnahmen oder Dividenden). für die Konsolidierung der Abschlüsse von Mehrheitsbeteiligungen verwendet. Diese Methode kann nur angewandt werden, wenn der Anteilseigner die tatsächliche Kontrolle über das Beteiligungsunternehmen oder die Tochtergesellschaft besitzt, was oft, aber nicht immer, voraussetzt, dass der Anteilseigner mindestens 50,1 % der Anteile oder Stimmrechte an der Tochtergesellschaft besitzt.

Die Konsolidierungsmethode funktioniert, indem die Bilanzen der Tochtergesellschaft zusammen mit den Bilanzen der Muttergesellschaft in einer kombinierten Aufstellung ausgewiesen werden, daher „konsolidiert“. Bei der Konsolidierungsmethode fasst eine Muttergesellschaft ihre eigenen Einnahmen mit 100 % der Einnahmen der Tochtergesellschaft zusammen.

Erfahren Sie mehr über die verschiedenen Arten von Fusionen und ZusammenschlüssenFusionIn der Unternehmensfinanzierung ist eine Fusion der Zusammenschluss von zwei oder mehr Unternehmen zu einem größeren Einzelunternehmen. In der Rechnungslegung bezieht sich ein Zusammenschluss oder eine Konsolidierung auf die Zusammenführung von Jahresabschlüssen.

Wie funktioniert die Konsolidierungsmethode?

Die Muttergesellschaft weist die „Investition in die Tochtergesellschaft“ als Vermögenswert bei der Tochtergesellschaft ausTochtergesellschaftEine Tochtergesellschaft ist eine Geschäftseinheit oder ein Unternehmen, das vollständig oder teilweise von einem anderen Unternehmen, der Muttergesellschaft oder Holdinggesellschaft, kontrolliert wird. Die Eigentumsverhältnisse werden durch den prozentualen Anteil der von der Muttergesellschaft gehaltenen Aktien bestimmt, und dieser Anteil muss mindestens 51 % betragen. das entsprechende Eigenkapital der Muttergesellschaft als Eigenkapital im eigenen Abschluss ausweist. Auf konsolidierter Ebene muss eine Eliminierungsanpassung vorgenommen werden, damit der konsolidierte Abschluss nicht um den Betrag des von der Muttergesellschaft gehaltenen Eigenkapitals überbewertet wird. Die Eliminierungsanpassung wird mit der Absicht vorgenommen, die konzerninterne Transaktion auszugleichen, so dass die Werte auf konsolidierter Ebene nicht doppelt gezählt werden.

Beispiel für die Konsolidierungsmethode

Die Muttergesellschaft hat erst vor kurzem ihre Tätigkeit aufgenommen und verfügt daher über eine einfache Finanzstruktur. Herr Parent, der alleinige Eigentümer der Parent Company, führt seinem Unternehmen 20 Mio. $ an Barmitteln zu. Dies erscheint als folgender Journaleintrag.

Dr.	Bargeld		20.000.000
	Cr.	Eigenkapital	20.000.000

Damit belaufen sich die Bilanzen der Muttergesellschaft nun auf 20 Mio. an Vermögenswerten und 20 Mio. an Eigenkapital.

Im nächsten Monat gründet die Muttergesellschaft die neue Tochtergesellschaft Child Inc. Die Muttergesellschaft investiert 10 Mio. $ in das Unternehmen für 100 % des Eigenkapitals. In den Büchern der Muttergesellschaft wird dies wie folgt ausgewiesen.

Dr.	Investitionen in Tochtergesellschaft		10.000.000
	Cr.	Bargeld	10.000.000

Muttergesellschaft hat jetzt 10 Mio. $ weniger Bargeld, aber immer noch ein Gesamtvermögen von 20 Mio. $.

In den Büchern des Kindes würde die gleiche Transaktion wie folgt aussehen.

Dr.	Bargeld		10.000.000
	Cr.	Eigenkapital	10.000.000

Am Ende des Jahres muss die Muttergesellschaft einen konsolidierten Abschluss für sich und Child Inc. erstellen. Unter der Annahme, dass während des Jahres keine weiteren Transaktionen stattfinden, würde der konsolidierte Abschluss wie folgt aussehen:

	Muttergesellschaft	Kind Inc.	Eliminierungsanpassung	Konsolidiert
Vermögen
Bargeld	10,000.000	10.000.000		20.000.000
Beteiligung an Tochtergesellschaft	10.000.000		-10.000,000	0
Eigenkapital
Eigenkapital der Aktionäre	20,000,000	10,000,000	-10,000,000	20,000.000

Wie oben zu sehen ist, ist die Eliminierungsanpassung notwendig, um die konsolidierte Bilanz nicht zu hoch auszuweisenBilanzDie Bilanz ist einer der drei grundlegenden Finanzausweise. Diese Aufstellungen sind sowohl für die Finanzmodellierung als auch für die Rechnungslegung von zentraler Bedeutung. Ohne die Eliminierungsanpassung würden sich die konsolidierten Aktiva beider Unternehmen auf 30.000.000 belaufen, was nicht stimmt, da einfach Geld zwischen den beiden Unternehmen verschoben wurde. Mit anderen Worten, die Nichtvornahme der Eliminierungsanpassung würde zu einer falschen Wertschöpfung führen.

Welche anderen Bilanzierungsmethoden gibt es?

Wenn ein Investor keine effektive Kontrolle ausübtInvestoreinflussDer Grad des Investoreneinflusses, den ein Unternehmen bei einer Investitionstransaktion hat, bestimmt die Bilanzierungsmethode für diese private Investition. Die Bilanzierung der Investition variiert mit dem Grad der Beherrschung, den der Investor besitzt. des Unternehmens, in das er investiert, kann der Investor eine Minderheitsbeteiligung an dem Unternehmen besitzen. Je nach dem Einfluss, den diese Minderheitsbeteiligung ausübt, kann der Investor die Beteiligung entweder nach der Anschaffungskostenmethode oder nach der Equity-Methode bilanzieren.

Bei der Anschaffungskostenmethode wird die Beteiligung als Vermögenswert erfasst und die Dividenden werden als Erträge des Investors verbucht. Bei der Equity-Methode wird die Beteiligung als Vermögenswert erfasst, genauer gesagt als Beteiligung an assoziierten oder verbundenen Unternehmen, und der Anteilseigner wird anteilig am Ergebnis des Beteiligungsunternehmens beteiligt. Dieser Anteil wird als „Equity Pick-up“ bezeichnet.

Zusätzliche Ressourcen

Dies war ein Leitfaden für die Konsolidierungsmethode bei der Bilanzierung von Beteiligungen. CFI ist der offizielle Anbieter der Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA)-ZertifizierungFMVA®-ZertifizierungSchließen Sie sich 850.000+ Studenten an, die für Unternehmen wie Amazon, J.P. Morgan und Ferrari arbeiten.

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