Hvordan man starter en investeringsklub (og andre alternativer)
Fordelene ved en investeringsklub
Der er flere grunde til, at du ønsker at starte en investeringsklub. Den største er fællesskab og uddannelse. Med en investeringsklub arbejder du sammen med andre om at identificere investeringsideer, og du kommer sandsynligvis til at lære en ting eller to.
De forskellige klubber har forskellige regler, men et fælles tema er, at hvert medlem identificerer investeringer og derefter deler deres tanker med gruppen til kritik.
En anden grund til, at folk (plejede at) starte investeringsklubber, var at spare på omkostninger som provisioner. Lad os sige, at du havde 20 medlemmer i din klub. Hvis du skulle købe den pågældende aktie individuelt, kunne det let koste hvert medlem 10 $ i provision. Så hver handel ville koste 200 USD i alt. Men hvis du samlede dine penge som en klub og placerede én handel, ville det kun koste 10 $ – hvilket sparer dig 190 $ pr. handel. Det er en stor ting – da udgifter er en af de største årsager til, at investeringer ikke giver et godt resultat.
Find og organiser potentielle medlemmer
Den første ting, du skal gøre, er at finde og organisere potentielle medlemmer. Dette er det sværeste skridt, fordi præmissen for en investeringsklub er, at du skal bidrage med penge og tid til den pulje, der deles af en gruppe mennesker.
Den største ting, du ønsker at finde, er folk, der vil være villige til at bidrage til klubbens succes, og ikke snyltere. Fra alt hvad jeg har læst, er den ideelle størrelse af en gruppe 5-20 personer.
Husk, hvis du har for få medlemmer, skal I alle bidrage med flere penge for at få nok kapital. Hvis I har for mange medlemmer, kan det blive meget svært at styre og have et effektivt møde. Eller, endnu værre, I er ikke enige og har en meget fragmenteret portefølje.
Nogle klubber har endda et startgebyr, der er meget højere end det månedlige bidrag, f.eks. 1.000 dollars til at starte, og derefter 50 dollars om måneden. Grunden er, at man kun vil have medlemmer, der er dedikerede til at hjælpe, og ved at have et højt indgangsgebyr frasorterer man potentielle lommetyve.
Når du har identificeret potentielle medlemmer, skal du spørge dig selv om følgende:
- Får du tillid til dem med dine penge?
- Får du tillid til, at de betaler til tiden?
- Vil de lave deres egen research?
- Vil de bidrage til samtaler?
- Er uorganiseret og fører ikke regnskaber?
- Har problemer med at trykke på aftrækkeren – enten for at købe eller sælge?
Selv om ingen af disse personer kan være en deal-breaker, bør du spørge dig selv og bekræfte.
Opsæt en organisatorisk struktur
Når du har fundet nogle potentielle medlemmer, skal du opsætte en organisatorisk struktur for din investeringsklub. Jo mindre klubben er, jo mere uformel kan strukturen være. Men uanset hvor mange eller hvor få medlemmer du har, er det altid bedst at have en foruddefineret struktur, når det drejer sig om at håndtere penge.
For det grundlæggende bør du blive enige om følgende:
- Klubbens bestyrelse: Formand, næstformand, kasserer, assisterende kasserer og sekretær. Endnu en gang, da I har med penge at gøre, er det altid godt at have to personer til at passe på dem. Sammen med posterne skal du beslutte, hvordan de vælges, og hvor længe de bliver i stillingen. Mange klubber har en etårig periode, men nogle har en længere periode. Beslut også, hvad hver enkelt person laver. Hvem placerer egentlig den fysiske handel? Hvem står for det pædagogiske aspekt? Hvem tager sig af skatterne? Det er alle logistiske ting, som er vigtige at overveje tidligt.
- Tid og sted: Beslut et tidspunkt og et sted at mødes. Jo mindre klubben er, jo lettere er det at mødes i et hjem. Mange klubber mødes en gang om måneden, nogle oftere, andre sjældnere. En af de mest berømte investeringsklubber, Beardstown Ladies, mødes og investerer f.eks. hver måned.
- Klubregler: Du bør også opstille grundlæggende regler for klubben. Du bør f.eks. have halvt definerede regler for køb og salg, hvordan man håndterer udbetalinger og uddelinger, hvordan man udbetaler et medlem, hvis det siger op, hvordan man tilføjer et medlem, der ønsker at blive medlem, og hvordan man afslutter klubben. Husk, at der sker ting, livet ændrer sig. Du er nødt til at planlægge disse ting tidligt, så klubben kan fortsætte med at sejle uden problemer, når de sker.
- Opbevaring af optegnelser: Hvert medlem vil altid gerne vide, hvor stor deres procentdel af egenkapitalen er, så det er vigtigt, at du hele tiden fører nøjagtige regnskaber. Beslut dig for, hvordan du vil gøre dette, og hvordan du vil kommunikere det til klubbens medlemmer. Den enkleste måde at gøre dette på er at have et Google-regneark med alles bidrag synligt. Du kan endda dele dette med gruppen.
Oprettelse af en juridisk struktur
Næste punkt er, at du skal oprette en juridisk struktur for din klub. Der er to vigtige grunde til dette:
- De små investeringsbeløb, du bidrager med, vil vokse til en stor bunke penge
- Du kan ikke åbne en mæglerkonto som en klub uden en juridisk struktur
Den mest almindelige juridiske struktur for en investeringsklub er et partnerskab. I det tilfælde har du brug for en partnerskabsaftale og driftsaftaler. Der er mange billige online muligheder, der kan gøre dette for dig, såsom RocketLawyer eller Nolo, men du bør måske også overveje at få professionel hjælp til at oprette det i første omgang. Hvis du bruger lidt penge på en advokat til at udarbejde nogle dokumenter, kan det gøre tingene meget nemmere i fremtiden. Tjek vores fulde guide til oprettelse af en LLC til investering.
Du skal også registrere din klub for at få et EIN (Employer Identification Number) fra IRS. Dette er faktisk det letteste trin, og du kan hurtigt gøre det her: Når du har en defineret juridisk struktur, skal du åbne en konto hos et børsmæglerfirma. Mange full-service-mæglerfirmaer tilbyder konti til investeringsklubber, men de har en tendens til at opkræve højere gebyrer for at handle. Jeg er en fan af TD Ameritrade, og de tilbyder konti og hjælp til investeringsklubber. Uanset hvor du åbner en konto, skal du fremlægge kopier af dine juridiske aftaler og din EIN.
Afhængigt af virksomheden kan de være villige til at hjælpe dig med at komme i gang med at investere eller endda komme til dit klubmøde for at give grundlæggende oplysninger og uddannelse. Det skader aldrig at spørge, selv hos et discountmæglerfirma som TD Ameritrade.
Byg en fælles dagsorden
Nu, hvor alle de juridiske strukturer er på plads for din klub, skal du opbygge en fælles dagsorden for hvert møde. Det er her, magien sker!
Typisk set ønsker du på hvert møde at gennemgå din økonomi og dine resultater. Større klubber gør det nogle gange kun med bestyrelsesmedlemmerne og sender derefter opgørelser pr. e-mail ud til medlemmerne. Typisk gennemgår de også investeringspositioner, så dårlige investeringer kan identificeres og håndteres.
Når du har dækket de juridiske ting, gør alle klubber tingene forskelligt, men du har nogle få fælles formål:
- Diskutere/beslutte, hvordan der skal investeres
- Uddannelse og/eller præsentationer
- Research og diskussioner
Mange klubber vil have “hjemmearbejde” eller uddelegere research, som deres medlemmer skal udføre. Typisk vil klubben identificere en målsektor eller investeringstype og derefter uddelegere virksomheder, som de skal undersøge. På det næste møde omgrupperer klubben sig og drøfter resultaterne.
Når præsentationerne og undersøgelserne er blevet udført, skal klubben beslutte, hvordan den vil investere. Forhåbentlig hjælper de regler, du har fastsat tidligt i processen (dvs. 2/3-afstemning eller noget lignende).
Til sidst må du ikke glemme uddannelsesdelen. Selv om du ikke behøver at gøre det på hvert møde, er det en god idé at have oplægsholdere til at uddanne medlemmerne om forskellige emner. Mange klubber inviterer endda talere til at dele historier og oplysninger med klubben. Det er en god måde at blande det hele på (så det ikke bliver kedeligt), samtidig med at det stadig er nyttigt og lærerigt.
Have Some Fun
Endeligt skal du have det sjovt! Hvis du ikke gør det, kan medlemmerne let komme til at kede sig. Det starter med at vælge et sjovt navn og måske endda sjove direktørtitler.
Du bør også tænke på mad eller snacks til dine møder. Hvis I mødes hjemme hos nogen, laver de så mad hver gang? Hvad med at mødes på en restaurant hver uge? Uanset hvad du vælger, så sørg for at give dine medlemmer mad!
Til sidst kan du endda bruge noget af dit overskud til at tage på sjove udflugter. Jeg har hørt om nogle grupper, der forpligter sig til ferier med deres investeringsindtægter – rejser til Hawaii eller andre sjove destinationer. Selv om det ikke er almindeligt, blander det helt sikkert tingene og gør det sjovt.
Alternativer til investeringsklubber
I dag har teknologien gjort handel gratis. Vi har tidligere talt om de gratis apps til investering. Hvis det at reducere omkostningerne var en af dine primære bekymringer for at starte en investeringsklub, kan du som sådan overveje at bruge en tjeneste som M1 Finance. M1 Finance giver dig mulighed for at opbygge en portefølje af aktier og investeringsfonde uden provision. Det er enormt vigtigt for investeringsklubber.
Nu kan du stadig have en “klub”, der diskuterer investeringsideer, men hvert medlem kan have sin egen konto og handle gratis på den. Det sparer dig for omkostningerne ved at oprette en LLC, og du kan slippe for at bekymre dig om en masse spørgsmål om overholdelse af reglerne. Du kan så blot have investeringsdiskussioner, og hvert medlem går selv ud og udfører det.
Kig på M1 Finance her og se, hvordan det kan være et godt alternativ til en investeringskonto.
Hvad er dine tanker om, hvordan du kan starte en investeringsklub? Er det noget, du har overvejet?