FHA 203k Leningen: Hoe werkt het? | Vereisten 2021

FHA 203k Leningen: Hoe werkt het? | Vereisten 2021

Heeft u een huis gevonden waar u gek op bent, maar het is in slechte staat? De 203k lening kan een perfecte manier zijn om een huis te kopen dat een beetje ruw rond de randen is.

De FHA 203k rehab lening is een populaire lening keuze geworden in de huidige markt waar veel huizen een beetje, of veel, TLC nodig hebben.

De 203k lening stelt een koper in staat om de aankoopprijs van het huis en de renovatiekosten te financieren – alles met één lening. Geen klauteren rond voor het sluiten van proberen om het huis te repareren, zodat de bank zal lenen op het. Geen stampen de stoep op zoek naar een 2e hypotheek om reparaties te financieren. Geen vijf jaar leven met lekkende dakbedekking terwijl u het geld opspaart om het te repareren. Een 203k lening kan zorgen voor deze reparaties en meer met een lening transactie.

Controleer FHA 203k tarieven hier.

In dit artikel:

• Streamline 203k programma overzicht
• Lijst van toegestane reparaties
• 203k lening proces
• 203k kosten uitsplitsing
• Maximum hypotheekbedrag
• 203k eisen aannemer bod
• 203k taxatie
• Onze aanbevolen FHA kredietverstrekkers

Twee soorten FHA 203k leningen

Het is belangrijk op te merken dat er twee sub-soorten van 203k lening programma: de volledige 203k, en de Stroomlijn 203k.

In dit artikel zullen we ons vooral richten op de Streamline 203k lening, omdat het de meest populaire type, en zal geschikt zijn voor de meeste huiseigenaren die op zoek zijn naar een fixer-upper te kopen. Bovendien bieden veel meer kredietverstrekkers het Streamline 203k-programma aan.

Spreek met een geldschieter over het FHA 203k-programma.

Hier zijn enkele fundamentele verschillen tussen de 203k subtypes:

Streamline 203k:

• Geen structurele veranderingen toegestaan
• Maximaal $ 35.000 kan worden gefinancierd voor reparaties

Full 203k:

• Structurele veranderingen zijn toegestaan. In feite, het huis kan worden geëgaliseerd en herbouwd. (Als een huis wordt gesloopt, moet een deel van het bestaande funderingssysteem blijven bestaan.)
• Geen maximale reparatie limiet, zolang de gehele lening onder FHA’s maximale leenbedrag voor de regio ligt.

Streamline 203k Program Overview

Deze lening is perfect voor iemand die al in aanmerking komt voor een FHA-lening, maar uiteindelijk een huis vindt dat niet in aanmerking komt voor FHA-financiering as-is. De 203k lening helpt de lener één lening te openen om de aankoopprijs van het huis te betalen, plus de kosten van verbeteringen aan het huis. Kopers krijgen uiteindelijk een FHA-lening met een vaste rente, en een huis dat in veel betere staat is dan toen ze het vonden.

Het belangrijkste aspect van de Streamline 203k is de hoeveelheid geld die u kunt financieren voor reparaties, die maximaal $ 35.000.

Hoewel, wees voorzichtig dat uw bod niet veel hoger gaat dan $ 30.500. Dit komt omdat er extra “zachte kosten” zijn – inspectiekosten, extra initiatievergoedingen en onvoorziene uitgaven – die ongeveer $ 4.000 tot $ 5.000 van uw toegestane bedrag opeten. Zie onze 203k Vergoedingen sectie hieronder en download het 203k Werkblad dat deze “zachte kosten” toont.”

De 203k lening zet een geblokkeerde rekening op voor de reparatiekosten. Hierdoor kan de lening worden afgesloten voordat de bouw is begonnen. Dit is belangrijk omdat de meeste verkopers niet zullen toestaan dat de bouw wordt gedaan voordat de verkoop wordt gesloten. Het is ook geen goed idee voor kopers om geld te steken in een huis dat nog niet van hen is. Dit is vaak een verleiding omdat veel huizen moeten worden gerepareerd om financiering te krijgen.

Controleer de huidige FHA hypotheek tarieven.

De 203k lening stelt een geblokkeerde rekening die het geld houdt, zodat de aannemer kan worden betaald ½ van de reparatiekosten up front, en ½ wanneer al het werk is voltooid. Dit zorgt ervoor dat het contract genoeg geld heeft om te beginnen, maar niet borg staat voor het project voordat het voltooid is.

De reparatiekosten worden bepaald door een definitief, vaststaand bod voorafgaand aan het afsluiten van de lening. Voor reparaties die in totaal meer dan $ 15.000 bedragen, zorgt een 203k-inspecteur ervoor dat het werk volledig is volgens de FHA-normen wanneer al het werk is voltooid. Als de totale kosten van uw reparaties minder dan $ 15.000 bedragen, hoeft u het voltooide werk niet te laten inspecteren.

Het huis dat wordt gekocht, moet ten minste 1 jaar oud zijn. Dit is logisch, omdat, normaal gesproken woningen minder dan een jaar oud niet nodig significante rehabilitatie. Bovendien moet het huis worden gekocht als het eigen woonhuis van de koper, net als bij elke FHA-lening.

Naast het hebben van een reparatie borgrekening, werkt de 203k-lening veel als een standaard FHA-aankooplening. De meeste mensen die in aanmerking komen voor standaard FHA kunnen in aanmerking komen voor een Streamline 203k loan.

Meer: Complete gids voor woningrenovatieleningen

Waarom een 203k doen? Is het de moeite waard?

De 203k lening kan de koper een voordeel geven om uit te komen op de top voor zover het eigen vermogen. Veel huizen die gerepareerd moeten worden, worden meer afgeprijsd dan die reparaties eigenlijk kosten. De reden is dat het aantal kopers die willen nemen op een fixer-upper is aanzienlijk lager dan het bedrag van de kopers die willen een move-in klaar huis. Ook zijn de meeste vormen van financiering niet beschikbaar voor deze woningen. De verkoper heeft of een 203k koper nodig, of een contante koper. Verkopers moeten hun prijs aanzienlijk verlagen om deze kopers aan te trekken.

De FHA 203k-lening is een door de Federal Housing Administration gesteund programma, ontworpen om kopers te helpen deze huizen te krijgen.

De lagere prijs betekent vaak dat de koper het huis kan kopen, voor reparaties kan betalen en onmiddellijk eigen vermogen heeft. Dit kan het een aantrekkelijke optie voor de eerste keer thuis kopers. Elk huis en elke situatie is anders, maar met wat hulp van uw makelaar en aannemer, kunt u de toekomstige waarde van het huis bepalen in vergelijking met de totale kosten om het huis te verwerven en te repareren.

Vraag een lening officier over het 203k programma hier.

Streamline 203k Lijst van toegestane en niet-toegestane reparaties

Vele kopers zijn verbaasd over wat de 203k hen toestaat om te doen. Deze lening kan alleen worden gebruikt voor cosmetische doeleinden, niet alleen wanneer een huis is in ernstig verval. U kunt een keuken of badkamer verbouwen, voorzieningen toevoegen zoals granieten aanrechtbladen en high-end apparaten. De reparaties hoeven niet eens noodzakelijk te zijn om het huis in aanmerking te laten komen voor FHA-financiering. Met andere woorden, als een huis een functionele keuken heeft, maar het is verouderd, kan de koper een 203k-lening gebruiken om kasten en werkbladen te verbouwen, apparaten te upgraden en dergelijke, met een 203k-lening.

Houd er rekening mee dat reparaties niet structureel kunnen zijn bij het gebruik van de Streamline 203k. Dit betekent dat funderingen, dragende muren, enz. niet mogen worden gewijzigd.

Als het pand dat u op zoek bent naar structurele reparaties nodig heeft om in aanmerking te komen voor financiering, moet u een volledige 203k gebruiken in plaats van een Streamline 203k, of een ander pand vinden.

Ontvang een gratis FHA hypotheek offerte.

Acceptabele Streamline 203k Reparaties:

• Daken, dakgoten en regenpijpen
• HVAC, loodgieterswerk &elektra
• toegankelijkheidsverbeteringen voor gehandicapten
• stabilisatie verf op loodbasis
• schimmelverwijdering/termietenreparaties
• asbestverwijdering (moet worden uitgevoerd door een erkend asbestdeskundige)
• afwerking/verbouwing van kelders (alleen niet-constructief)
• afwerking/verbouwing van kelders (alleen niet-constructief)
• Septische systeem / put reparatie
• Vloeren (met uitzondering van ondervloer die wordt beschouwd als structurele)
• Keuken / badkamer renovatie
• Schilderwerk
• Weatherization
• Appliance aankoop en installatie
• Lanscaping

Vraag een lening officier over uw voorgestelde FHA 203k reparatie items.

203k niet-toegestane reparaties

Er zijn enkele voorzieningen die FHA beschouwt als “luxe” items of items die niet permanent zijn bevestigd aan het huis, die niet zijn toegestaan:

• Barbecue pits
• Bathhouses
• Dumbwaiters
• Exterior hot tubs, sauna’s, spa’s
• Buiten open haarden (hoewel binnen open haarden zijn toegestaan)
• Zwembaden
• Satellietschotels
• Tennisbanen
• Aanpassingen ter verbetering van het commerciële gebruik van het onroerend goed

De FHA 203k Loan Process

Hier volgt een uitsplitsing van het algemene 203k lening proces:

1. De koper vindt een huis dat ze leuk vinden, maar het is in verval.
2. De koper praat met hun lening professional over de FHA 203k. Hoewel ze vooraf werden goedgekeurd voor gewone FHA of conventionele financiering, moeten ze waarschijnlijk opnieuw worden goedgekeurd voor een 203k-lening. De lening professional geeft een andere pre-goedkeuring op basis van de geschatte aankoopprijs en reparatiekosten, plus andere 203k-gerelateerde vergoedingen.
3. De koper zal een algemene aannemer vinden om een gedetailleerde offerte van alle reparaties op te stellen. Wanneer het bod is voltooid, ontvangen de koper en de geldschieter een kopie.
4. Een taxatie wordt besteld, die de toekomstige getaxeerde waarde van het huis zal weerspiegelen. Het definitieve bod wordt gebruikt door de taxateur om te bepalen wat het huis waard zal zijn zodra alle werkzaamheden zijn voltooid.
5. De kredietgever dient het bod, taxatie, en alle kredietnemer inkomen, krediet, en activa documentatie aan underwriting.
6. De underwriter geeft een goedkeuring, meestal met voorwaarden die nodig zijn van de koper en de aannemer.
7. Zodra alle voorwaarden zijn ontvangen, de koper ondertekent definitieve lening documenten. De geldschieter financiert de lening. Een deel van de lening fondsen worden gezet op een geblokkeerde rekening, die het geld voor de reparaties houdt.
8. 50% van de reparatiekosten worden uitgegeven aan de aannemer up front. De andere 50% wordt betaald aan de aannemer wanneer alle werkzaamheden zijn voltooid.
9. De aannemer heeft zes maanden om het werk te voltooien.
10. Wanneer het werk is voltooid, worden de resterende reparatiekosten uitgegeven aan de aannemer.
11. De geblokkeerde rekening wordt afgesloten. De koper heeft een huis dat 100% compleet is, en één lening met één rentetarief dat de oorspronkelijke aankoopprijs en alle reparatiekosten dekte.

Vraag hier een goed geïnformeerde leningofficier over 203k-leningen.

Wie komt in aanmerking voor een FHA 203k?

Over het algemeen kunnen de meeste mensen die in aanmerking komen voor een standaard FHA-lening, in aanmerking komen voor een 203k-lening, mits het 203k-leningsbedrag niet aanzienlijk hoger is dan de oorspronkelijke pre-approval van de koper. De geldschieter kan een hogere rente of hogere kosten in rekening brengen voor de 203k-lening, dus zorg ervoor met uw leningprofessional dat u nog steeds in aanmerking komt.

203k Uitsplitsing van kosten

Hier zijn enkele extra kosten die u kunt verwachten te betalen met een 203k-lening:

• 203k Inspectiekosten: 2 inspecties van $ 150 elk. Deze zorgen ervoor dat het werk wordt gedaan om de FHA-normen.
• 203k Title update vergoeding: $ 150. Deze vergoeding beschermt de titel in het geval de bouwer zet eventuele pandrechten op het onroerend goed voor betwiste betaling met betrekking tot de bouwwerkzaamheden aan het huis. Als er pandrechten op het huis worden geplaatst, zorgt deze vergoeding ervoor dat de FHA-lening de eerste positie op het eigendomsbewijs behoudt.
• 203k Supplemental Origination Fee: 1,5% van de verbouwingskosten, of $350, afhankelijk van welke groter is. Deze vergoeding wordt in rekening gebracht voor het extra werk betrokken bij het opzetten en beheren van de geblokkeerde rekening.
• 203k Reserve voor onvoorziene uitgaven: Dit is meestal 10% van het uiteindelijke reparatie bod, maar kan oplopen tot 20%. Dit wordt aangehouden op de 203k geblokkeerde rekening in het geval van kostenoverschrijdingen op het project.

Voor een voorbeeld uitsplitsing van alle vergoedingen, zie de HUD-92700 sectie hieronder.

Wat als ik de reparatiekosten limiet overschrijd?

Als het lijkt dat u ongeveer $ 30.500 aan reparaties zult overschrijden, kijk dan of een van uw reparaties in aanmerking komt voor het Energy Efficient Mortgage (EEM) programma. Als dat zo is, kan uw geldschieter u toestaan de 203k-limiet te overschrijden in het bedrag van de EEM in aanmerking komende kosten, mits ze onder de EEM-limiet blijven, meestal $ 8000.

Als uw reparaties niet in aanmerking komen voor EEM en uw bod hoger is dan de 203k-limiet, moet u reparatie-items uit uw bod verwijderen. U mag bij het sluiten geen contant geld meebrengen om out-of-pocket voor extra geboden items te betalen.

Er zijn geen minimale reparatiekosten voor een Streamline 203k. Het kan echter niet kosteneffectief zijn om de extra 203k kosten te betalen voor slechts een paar honderd dollar aan reparaties.

Stel hier uw FHA 203k vragen.

203k en Condos

Typisch, 203k leningen zijn voor eengezinswoningen, maar ze zijn ook toegestaan voor condominiums. Voor condos, het werk is alleen toegestaan op het interieur, en niet meer dan 4 andere eenheden in het condo complex kan worden ondergaan 203k reparaties op hetzelfde moment.

203k Bouwperiode

De aannemer moet verklaren werk zal beginnen binnen 30 dagen na lening sluiten en moet worden afgerond binnen 6 maanden. Aangezien de Streamline 203k voor niet-structurele reparaties is, moet de aannemer mogelijk verklaren dat de leners tijdens de reparatieperiode niet langer dan 30 dagen zullen worden verplaatst.

Maximum Hypotheekbedrag

Wat is het maximale leenbedrag voor een 203k-lening?

Het maximale hypotheekbedrag is hetzelfde voor 203k als voor standaard FHA-leningen. Kijk op de website van HUD voor het maximale bedrag voor uw county.

Naast deze beperking, mag het 203k lening bedrag niet hoger zijn dan:

• De aankoopprijs plus rehab kosten, verminderd met de 3.5% aanbetaling
• Of, 110% van de verwachte marktwaarde zodra alle werkzaamheden zijn voltooid, verminderd met de 3,5% aanbetaling

Bijvoorbeeld, laten we zeggen dat een huis is $ 100.000 waard vóór reparaties en de kredietnemer wenst te financieren in $ 20.000 in rehab kosten inclusief vergoedingen. Het maximale basisbedrag van de lening vóór de voorafgaande hypotheekverzekering is:

• $120,000 – 3,5% aanbetaling= $115,800

Als de taxatie aangeeft dat het huis slechts $105,000 waard zal zijn nadat alle reparaties zijn uitgevoerd, is het maximale leenbedrag gebaseerd op 110% van de toekomstige getaxeerde waarde:

• $115,500 (110% van $105,000) – 3..5% aanbetaling = $111.457

HUD-92700 “203k Worksheet”

Als onderdeel van het 203k-proces moet u het FHA 203k Worksheet ondertekenen, ook wel de HUD-92700 genoemd. Dit formulier is een uitsplitsing van alle leningskosten, 203k vergoedingen, aankoopprijs, reparatie bod bedrag, definitieve lening bedrag, enz. Uw geldschieter zal u dit formulier verstrekken.

Controleer hier of u in aanmerking komt voor 203k.

Heeft u een aanbetaling nodig op een 203k lening?

Ja. Net als bij een standaard FHA-lening moet u een aanbetaling doen.

Wat is de aanbetalingsvereiste op een 203k?

De aanbetaling is hetzelfde als bij een standaard FHA. U moet 3,5% van de totale aankoopprijs plus reparatiekosten.

Wat zijn de eisen voor de 203k Bid?

Een van de meest uitdagende aspecten van een 203k lening is het krijgen van de aannemer om te werken aan een goede offerte. Veel aannemers hebben nog nooit een reparatie offerte voor de doeleinden van 203k financiering geleverd, dus ze zijn vaak verbaasd over de eisen. Voordat u een offerte voor 203k werk, zorg ervoor dat uw aannemer bereid is om te werken en opnieuw bewerken van de offerte totdat het perfect is. Als uw aannemer op zijn hoede lijkt, zoek dan een andere aannemer. Een onvolledig bod kan uw 203k-transactie doden.

Een bod mag niet veranderen, noch kunnen de reparatiekosten stijgen na het sluiten van de lening. Zorg ervoor dat uw aannemer een solide bod heeft uitgebracht en het project op geen enkele manier heeft onderboden. Het is beter om het bod te overschatten. Het geld dat niet voor reparaties wordt gebruikt, wordt na afloop van de werkzaamheden teruggestort op de hoofdsom van uw lening.

Hier is een lijst van zaken die over het algemeen nodig zijn op het bod:

• Aannemers naam, adres, telefoonnummer, en huidige licentienummer
• Kopers naam
• Goederenadres waar het werk moet worden gedaan
• Geld kosten voor vergunningen, indien van toepassing
• Bod om te verklaren het werk zal beginnen binnen 30 dagen na het sluiten van de lening en al het werk zal worden gedaan binnen 6 maanden na het sluiten
• Aannemer erkent dat hij/zij 50% van de reparatie fondsen zal ontvangen bij het sluiten van de lening en de andere 50% wanneer al het werk is voltooid
• Verklaring dat de koper niet langer dan 30 dagen uit het huis zal worden verdreven
• Last en materiaal moeten in afzonderlijke posten op het bod worden uitgesplitst
• Belasting moet in het bod worden uitgesplitst
• Het uiteindelijke bodbedrag moet overeenkomen met het bedrag op de 203k-overeenkomst tussen eigenaar en aannemer.
• Handtekening en datum van koper en aannemer

Krijg hier een gratis FHA hypotheekofferte.

Het is het beste om slechts 1 of 2 aannemers op de baan te hebben, omdat u afzonderlijke offertes voor elke aannemer nodig hebt. Het verkrijgen van alle vereiste documentatie van meerdere aannemers kan zeer tijdrovend blijken.

Hoewel, zult u extra aannemers nodig hebben voor elektrische / loodgieterswerk / schimmel sanering als de algemene aannemer niet specifiek een vergunning heeft op deze gebieden. Bijvoorbeeld, een algemene aannemer die alleen een aannemerslicentie heeft, kan zelfs geen klein elektrisch werk doen op een 203k-project.

Download onze Bid Checklist Spreadsheet PDF Voorbeeld en Bewerkbaar Spreadsheet om u en uw aannemer(s) te helpen de exacte bodvereisten en andere benodigde documenten te begrijpen. Deze spreadsheet is vooral handig als u meerdere aannemers op uw project.

Welke items heb ik nodig van de aannemer?

Naast een correct bod, zijn hier enkele dingen die uw aannemer nodig kan hebben om te verstrekken. Uw geldschieter kan meer of minder documentatie nodig hebben, afhankelijk van hun richtlijnen.

• Vigerende vergunning
• Betrouwbaarheidsverzekering, fouten en omissies verzekering, en een obligatie
• Cv van de aannemer met werkervaring
• Workman’s comp verzekering als de aannemer werknemers heeft of onderaannemers inhuurt
• Geschreven bedrijfsreferenties waarin staat dat de aannemer in goed rapport staat met vroegere klanten
• Aannemersdeel van de 203k Huiseigenaar / Aannemer overeenkomst
• W9

Controleer de huidige FHA tarieven.

Aanvullende 203k formulieren

Naast het bod, moet u deze formulieren bevestigen en ondertekenen:

• HUD-92700 203k Worksheet (verstrekt door de geldschieter)
• FHA 203k Homeowner/Contractor Agreement (moet overeenkomen met de offerte dollar bedragen en een is nodig van elke aannemer)
• Self Help Agreement (indien het werk zelf te doen en gekwalificeerd zijn)
• 203k Borrower’s Acknowledgement (verstrekt door de geldschieter)

Voor bewerkbare versies van deze documenten, en meer downloadbare formulieren, zie onze Downloadable Mortgage Forms pagina.

Kan ik mijn huis herfinancieren en repareren met een 203k?

Ja. De 203k herfinanciering werkt net als het aankoopprogramma. In plaats van de aankoopprijs wordt op de 203k werkblad, zal de “aankoopprijs” in wezen de kosten voor de aflossing van de bestaande lening. Over het algemeen worden de reparatiekosten opgeteld bij het bedrag van de bestaande lening om het totale nieuwe leenbedrag te bepalen. Bij herfinanciering kan het nieuwe leenbedrag echter niet hoger zijn dan 110% van de toekomstige getaxeerde waarde.

Er mag geen contant geld naar de lener gaan bij een 203k herfinanciering. Alle middelen moeten naar de aannemer gaan die het werk uitvoert en naar de huidige geldschieter om de bestaande hypotheek af te lossen.

Informeer bij een leningofficier over uw 203k-project.

De 203k-taxatie

De taxateur heeft het definitieve reparatiebod nodig om de toekomstige getaxeerde waarde van het huis te bepalen. Zorg ervoor dat u hebt besloten over alle reparaties, en al die reparaties zijn in het bod. Als u van gedachten verandert over reparaties nadat de taxatie is voltooid, kan dit leiden tot vertragingen als gevolg van appraisal re-writes (en overstuur taxateurs).

Kan ik het werk zelf doen met een FHA 203k-lening?

In sommige gevallen is dit toegestaan. Lenders kunnen documentatie vereisen dat u gekwalificeerd bent om het werk te doen, en het op tijd kunt doen. Meestal betekent dit dat u een vergunning als aannemer of in een soortgelijk beroep, omdat het moeilijk is om othequrwise document dat je genoeg ervaring om het werk te doen hebben gehad.

Als u kunt aantonen dat u gekwalificeerd bent, kunt u alleen de kosten van de materialen financieren, en moet u nog steeds een gedetailleerde offerte indienen voor materialen die u van plan bent aan te schaffen.

Krijg hier uw 203k-hypotheektariefofferte.

De 203k-consultant

Een 203k-consultant is niet vereist voor een Streamline 203k. Als u een volledige 203k lening nodig hebt, huurt u een door de HUD goedgekeurde adviseur in.

Streamline 203k Loan: The Right Fit for Many Buyers

Ondanks dat de 203k een paar sprongen en horden meer met zich meebrengt dan de standaard FHA-lening, kan het een geweldig hulpmiddel zijn om een huis te kopen dat potentieel heeft. Laat u niet afschrikken door de regels en vereisten, want uw kredietverlener moet de ins en outs van de 203k-lening kennen.

Om aan de veilige kant te zijn, vraag uw leningofficier hoeveel 203k-leningen hij of zij in het afgelopen jaar heeft gedaan, en hoeveel het verwerkingspersoneel heeft gedaan. Ervaring van de kant van de kredietgever kan een hoop tijd en hoofdpijn voor de lener besparen. Zoek een lening officier die heeft gedaan 2 of 3 van hen in het afgelopen jaar, at least.

Met een beetje hulp van uw geldschieter, en weten wat te verwachten, kunt u een huis kopen en opknappen per uw behoeften en wensen. In een paar korte maanden kunt u in uw opgeknapte en aangeraakte droomhuis zijn.

Vraag hier uw FHA 203k hypotheek aan.